insikter av Blevins Franks

Viktiga saker att förstå om brittiska pensioner om du är en brittisk expat som bor i Portugal. Lär dig om QROPS, utlandsöverföringsavgift och brittiska pensionsregler. Under pensioneringen kommer du att vilja njuta av frukterna av ditt yrkesliv. För att göra det behöver du ha rätt råd och pensionsstruktur på plats. Få insikter här från expert på förmögenhetsförvaltning Blevins Franks.

Blevins Franks ger expertförvaltningsråd om gränserövergångsskatt, testamentsplanering, pensioner och investeringar till sina kunder i Portugal och över hela Europa. I artikeln nedan beskriver Sharon Farrell, partner på Blevins Franks, några viktiga saker som brittiska expats i Portugal bör förstå om brittiska pensioner. Även om det är lockande att gå det ensam kan expertråd hjälpa dig att spara pengar och ge dig sinnesfrid.

Läs mer om Blevins Franks

---

brittiska pensioner - 5 viktiga saker som brittiska expatriater i Portugal behöver förstå
Av Sharon Farrell, Partner, Blevins Franks
Den här artikeln publicerades ursprungligen av Blevins Franks
 
Pensioner är ett ämne kärt för alla våra hjärtan. Det representerar ett livslångt professionellt arbete, men belöningarna bör också vara tillfredsställelsen av det hårda arbetet för att se oss bekvämt genom våra pensioneringsår, antingen i Portugal eller Storbritannien, när de flesta av oss vill ha det roligt utan att räkna ören eller ören.
Men det kan vara komplicerat, eller hur?
Den här artikeln förklarar kortfattat fem nyckelsaker som du behöver vara medveten om innan du bestämmer vad du ska göra med dina pensioner.

1. brittiska statspensionen - vad behöver du vara medveten om?

För att kvalificera sig för full brittisk statspension måste du ha betalat brittiska nationella försäkringsavgifter i 35 år. Annars, förutsatt att du bidrog under minst 10 år, är det belopp du får baserat pro rata på hur många år du säkrade. Du kan göra frivilliga bidrag för att köpa tillbaka sex år för att nå de 10 åren.
Brittiska medborgare som är bosatta i EU fortsätter att få den brittiska statspensionen.  Den betalas brutto och beskattas i ditt bosättningsland, i stället för i Storbritannien.
 

2. ‘Defined Benefit’-pensioner och ‘Defined Contribution’-pensioner - vad är skillnaden?

Personer som arbetade för brittiska företag på lång sikt har ofta traditionella företagspensioner som kallas ‘defined benefits’ eller ‘final salary’ (de är samma sak), där intjäningen av förmåner baseras på antalet år du arbetade för företaget och din slutliga lön.
Dessa system blir alltmer sällsynta eftersom de skapade en massiv pågående skuld för företaget, särskilt med människor som lever längre än ursprungligen prognostiserades.
Nu för tiden föredrar arbetsgivarna ofta ‘defined contribution’ eller ‘money purchase’ pensioner, där den finansiella åtagandet är kvantifierbart.
Generellt sett om du är bosatt utomlands är dina personliga pensioner skyldiga att betala lokal inkomstskatt i ditt bosättningsland, istället för brittisk skatt (endast statliga pensionsförmåner beskattas i Storbritannien).  Detta gäller för Portugal.
 

3. Vad är ‘lifetime allowance’?

I enkla termer är livstidsavgiften det maximala sammansatta belopp du kan ackumulera i brittiska pensioner (exklusive statspensioner).  Den är för närvarande fryst på £1,073,100, i de närmaste fem åren.
Belopp över livstidsavgiften är föremål för en engångsskatt på 25% om överskottet betalas som en pension eller 55% för engångssummor.
Den är inte begränsad till invånare i Storbritannien, så den påverkar oss fortfarande i Portugal.
 

4. Vilka fördelar ger QROPS?

Ett Qualifying Recognised Overseas Pension Scheme är en utlandsbaserad pension som skapats för att ta emot medel från brittiska pensioner när ägaren har flyttat utomlands. QROPS måste erkännas av HM Revenue & Customs.
En anledning till att många expatriater överför brittiska pensioner till QROPS är att undvika ytterligare livstidsavgift. En annan anledning är valutan. Brittiska pensioner betalas i pund, vilket inte är till hjälp om de flesta av dina utgifter är i euro.
Andra beslutar att eftersom de har lämnat Storbritannien varför lämna en stor tillgång bakom sig, helt i tjänst av den brittiska skattemannen?  
Nyligen har ett annat stort incitament varit att brittiska rådgivare och pensionsföretag inte längre, efter Brexit, kan erbjuda europeiska invånare rådgivning eller vägledning - och pensioner är så komplexa, med så mycket på spel, professionell rådgivning behövs verkligen här.
 

5. Vad sägs om ‘overseas transfer charge’?

Den 25% utlandsöverföringsavgiften infördes 2017 för att avskräcka människor från att överföra sina pensioner från Storbritannien.
Viktigt är att för närvarande inte alla QROPS-överföringar är föremål för utlandsöverföringsavgiften. Om du bor i EU och överför till en EU QROPS kommer avgiften inte att tillämpas. Men om du flyttar utanför EU inom fem brittiska skatteår efter överföringen kommer den att tillämpas retroaktivt.

Vad håller framtiden efter Brexit?
Den bästa nyheten måste vara att Storbritannien kommer att fortsätta att höja brittiska statspensioner och fortsätta att hedra S1-systemet för dem som får brittiska statspensioner.
Men regler kan ändras, och nu när Storbritannien är utanför EU/EEA kan det mycket enkelt utvidga utlandsöverföringsavgiften till EU-invånare.
Det kan besluta att ändra reglerna helt, förhandla om dubbelbeskattning och beskatta allt brittiskt uppkommet inkomst i Storbritannien, som brittiska hyresinkomster och regeringspensioner redan är.
Från skattemyndighetens perspektiv skulle en attraktiv möjlighet vara att ta bort personliga avdrag för icke-storbritanniska invånare. Vi betalar inte dubbelt på grund av dubbelbeskattningsavtalet, men vi kan mycket väl hamna med att betala mer än vi behöver.
Slutresultatet är att pensioner kan vara komplicerade med risker som inte omedelbart är synliga och ett område att söka expertråd om. Vi tycker alla om att göra lite hemmafixning ibland, men inte om det skulle påverka vår hårt intjänade förmögenhet negativt. 

Skattesatser, omfattning och lättnader kan ändras. Alla uttalanden om beskattning grundas på vår förståelse av nuvarande skattelagar och praxis som kan ändras. Skattinformation har sammanfattats; individer bör söka personlig rådgivning.
 
Blevins Franks Wealth Management Limited (BFWML) är auktoriserat och reglerat av Maltas finansiella tillsynsmyndighet, registreringsnummer C 92917. Behöriga att bedriva investeringstjänster enligt lagen om investeringstjänster och auktoriserade att genomföra försäkringsförmedlingsverksamhet enligt lagen om försäkringsdistribution. När råd tillhandahålls utanför Malta via försäkringsdistributiondirektivet eller direktivet om marknader för finansiella instrument skiljer sig det tillämpliga regelverket på vissa sätt från Malta. BFWML tillhandahåller också skatterådgivning; dess skatterådgivare är helt kvalificerade skattespecialister. Blevins Franks Trustees Limited är auktoriserat och reglerat av Maltas finansiella tillsynsmyndighet för förvaltning av fonder, pensionsplaner och bolag. Denna marknadsföring har godkänts och utfärdats av BFWML.